Estratégia macro global O que é uma estratégia macro global Uma macro estratégia global é uma estrutura de hedge funds ou de fundos mútuos que baseia suas participações, tais como posições longas e curtas em diversos valores patrimoniais, renda fixa. Mercados de moeda, commodities e futuros. Principalmente sobre os pontos de vista econômicos e políticos gerais de vários países, ou seus princípios macroeconômicos. Por exemplo, se um gerente acredita que os Estados Unidos estão em recessão, ele pode vender ações curtas e contratos futuros sobre os principais índices dos EUA ou o dólar americano, ou ver uma grande oportunidade de crescimento em Singapura, pode levar posições longas nos ativos de Singapura. DESEMPREGANDO A Macro Macro Global Os fundos macro globais criam carteiras em torno de previsões e projeções de eventos em grande escala a nível nacional, continental e global, implementando estratégias oportunistas de investimento para capitalizar as tendências macroeconômicas e geopolíticas. Os fundos macro globais são considerados entre os fundos menos restrito disponíveis, pois geralmente colocam qualquer tipo de comércio que eles escolherem usando quase qualquer tipo de segurança disponível. Tipos globais globais de fundos globais Existem vários tipos generalizados de fundos macro globais que existem em 2017, a maioria dos quais visa lucrar com vários fatores de risco sistêmicos e de mercado. Os fundos macroeconômicos globais discretos constroem carteiras ao nível da classe de ativos com base em uma visão de alto nível dos mercados globais. Este tipo de fundo de macro global é considerado o mais flexível, pois os gerentes podem ficar longos ou curtos com qualquer tipo de ativos em qualquer lugar do mundo. Os fundos macro globais do conselheiro de negociação de commodities (CTA) usam vários produtos de investimento, mas em vez de criar carteiras com base em visões de alto nível, esses fundos usam algoritmos baseados em preços e tendências para ajudar a construir carteiras e executar os negócios de fundos. Os fundos de macro globais sistemáticos usam análises fundamentais para construir carteiras e executar trades usando algoritmos. Este tipo de fundo é essencialmente um híbrido de fundos globais discricionários de macro e CTA. Estratégias globais de macro Os fundos macro globais geralmente usam uma combinação de estratégias de negociação baseadas em moeda, baseadas em taxas de juros e baseadas em ações. No contexto das estratégias monetárias, os fundos normalmente buscam oportunidades com base na força relativa de uma moeda para outra. Os fundos monitoram e projetam políticas econômicas e monetárias em todo o mundo e fazem negociações de divisas altamente alavancadas usando futuros, avanços, opções e transações no local. As estratégias de taxa de juros geralmente investem em dívida soberana, fazendo apostas direcionais, bem como negócios de valor relativo. No que diz respeito às estratégias de índice de ações, os fundos macro globais fazem apostas direcionais específicas do país nos índices de mercado usando futuros, opções e fundos negociados em bolsa (ETFs). Os negócios do índice de commodities também estão incluídos nesta categoria. Certos fundos globais de macro empregam estratégias focadas em apenas países de mercados emergentes. Estratégias de negociação quantitativas Negociações baseadas em eventos corporativos antecipados, como fusão ou aquisição antecipada ou depósito de falências. Também chamado de arbitragem de risco. Negociação de valor relativo versus negociação direcional A maioria das negociações de investimentos de negociação Quantitative Hedge Fund se enquadram em uma das duas categorias: as que utilizam as estratégias de Valor Relativo e aquelas cujas estratégias serão caracterizadas como Direcional. Ambas as estratégias utilizam fortemente modelos de computador e software estatístico. As estratégias de Relative Value tentam capitalizar relações de preços previsíveis (muitas vezes relações de reversão média) entre vários ativos (por exemplo, a relação entre os rendimentos de curto prazo do Tesouro dos EUA vs. os rendimentos de títulos do Tesouro dos EUA ou o relacionamento no implícito Volatilidade em dois contratos de opções diferentes). As estratégias direcionais, entretanto, geralmente desenvolvem caminhos baseados em tendências ou outros padrões, sugestivos de impulso ascendente ou decrescente para uma garantia ou conjunto de valores mobiliários (por exemplo, as apostas que os rendimentos de longo prazo dos títulos do Tesouro dos EUA aumentarão ou a volatilidade implícita declínio). Estratégias de Valor Relativo Os exemplos comuns de estratégias de Valor Relativo incluem a colocação de apostas relativas (ou seja, comprar um bem e vender outro) em ativos cujos preços estão intimamente vinculados: títulos públicos de dois países diferentes títulos públicos de dois prazos diferentes até o vencimento O diferencial na volatilidade implícita entre dois derivativos Os preços dos títulos versus os preços das obrigações para um emissor de títulos corporativos Os spreads de rendimento das obrigações empresariais vs. spreads de swap de risco de crédito (CDS) A lista de estratégias potenciais de valor relativo é muito longa acima são apenas alguns exemplos. Existem três estratégias de Valor Relativo muito importantes e comummente utilizadas para se conscientizar, no entanto: Arbitragem Estatística: negociação de uma tendência de reversão média dos valores de cestas semelhantes de ativos com base em relações comerciais históricas. Uma forma comum de Arbitragem Estatística, ou Stat Arb, trading, é conhecida como Equity Market Neutral trading. Nesta estratégia, são escolhidas duas cestas de ações (uma cesta longa e uma cesta curta), com o objetivo de que os pesos relativos das duas cestas deixem o fundo com exposição líquida zero a vários fatores de risco (indústria, geografia, setor, etc. .) Stat Arb também poderia envolver a negociação de um índice contra um ETF similarmente combinado, ou um índice versus um estoque único da empresa. Arbitragem convertível: compra de emissões de obrigações convertíveis por uma empresa e simultaneamente venda das mesmas ações ordinárias da empresa, com a idéia de que se o estoque de uma determinada empresa declinar, o lucro da posição curta compensará mais o prejuízo do vínculo convertível Posição, dado o valor das obrigações conversíveis como um instrumento de renda fixa. Da mesma forma, em qualquer movimento ascendente das ações ordinárias, o fundo pode lucrar com a conversão de suas obrigações convertíveis em ações, vendendo essa ação no valor de mercado por um valor que excede as perdas em sua posição curta. Arbitragem de Renda Fixa: negociação de títulos de renda fixa em mercados de títulos desenvolvidos para explorar anomalias de taxa de juros relativos percebidas. Posições de Arbitragem de Renda Fixa podem usar títulos do governo, swaps de taxa de juros e futuros de taxas de juros. Um exemplo popular desse estilo de negociação em arbitragem de renda fixa é a base comercial, na qual se vende (compra) futuros do Tesouro e compra (vende) um montante correspondente do potencial de entrega de títulos. Aqui, está a considerar a diferença entre o preço à vista de uma obrigação e o preço ajustado do contrato de futuros (fator de conversão de preços futuros) e negociar os pares de ativos em conformidade. Estratégias direcionais As estratégias de negociação direcional, entretanto, geralmente se baseiam em caminhos baseados em tendências ou outros padrões, sugerindo impulso ascendente ou descendente por um preço de segurança. O comércio direcional geralmente incorporará algum aspecto da Análise Técnica ou de gráficos. Isso envolve a previsão da direção dos preços através do estudo de dados de mercado de preços e volumes passados. A direção que está sendo negociada pode ser a de um bem em si (dinâmica nos preços das ações, por exemplo, ou a taxa de câmbio do dólar norte-americano) ou um fator que afeta diretamente o próprio preço do ativo (por exemplo, volatilidade implícita para opções ou interesse Taxas para títulos do governo). O comércio técnico também pode incluir o uso de médias móveis, bandas em torno do desvio padrão histórico de preços, níveis de suporte e resistência e taxas de mudança. Normalmente, os indicadores técnicos não constituiriam a única base para uma estratégia de investimento de hedge funds quantitativos Quant Hedge Funds emprega muitos fatores adicionais além das informações históricas de preço e volume. Em outras palavras, os Fundos de cobertura quantitativos que empregam estratégias de negociação direcional geralmente têm estratégias quantitativas globais que são muito mais sofisticadas do que a Análise técnica geral. Isso não é para sugerir que os comerciantes do dia podem não ser capazes de lucrar com a Análise Técnica o contrário, muitas estratégias de negociação baseadas em impulso podem ser lucrativas. Assim, para os fins deste módulo de treinamento, as referências às estratégias de negociação Quant Hedge Fund não incluirão apenas estratégias baseadas em análise técnica. Outras estratégias quantitativas Outras abordagens comerciais quantitativas que não são facilmente categorizadas como estratégias de Relative Value ou estratégias direcionais incluem: High-Frequency Trading. Onde os comerciantes tentam aproveitar as discrepâncias de preços entre várias plataformas com muitas negociações ao longo do dia, as estratégias de volatilidade gerenciada utilizam futuros e contratos a prazo para se concentrar na geração de retornos absolutos baixos, mas estáveis, LIBOR-plus, aumentando ou diminuindo o número de contratos dinamicamente As volatilidades subjacentes do estoque, títulos e outros mercados mudam. Managed Volatility Strategies ganhou popularidade nos últimos anos devido à recente instabilidade dos mercados de ações e títulos. Larr O que é um Fundo de cobertura quantitativo Os fundos de hedge quantitativos de fundos de cobertura Quantitative Hedge Funds estão sendo estabelecidos diariamente (e muitas vezes, ao que parece, são fechados igualmente rapidamente). No entanto, existem vários fundos proeminentes Quant Hedge que tiveram um histórico significativo e, embora a longevidade não seja garantia do futuro poder de permanência, essas empresas são consideradas líderes no espaço Quant Hedge Fund: DE Shaw Quantitative Management Associates Two Sigma Renaissance Technologies AlphaSimplex Grupo Capula AQR Capital PanAgora Acadian Asset Management Esta lista não é de forma alguma exaustiva. Por exemplo, muitos fundos de hedge multi-estratégia, embora não sejam normalmente conhecidos como Quant Hedge Funds, possuem estratégias quantitativas significativas que funcionam como parte de sua plataforma. Considere a Highbridge Capital Management, uma plataforma de investimento diversificada 29B que compreende hedge funds, produtos tradicionais de gerenciamento de investimentos e investimentos de crédito e de capital com períodos de espera de longo prazo. Entre outras estratégias, a Highbridge oferece fundos de Arbitragem de Obrigações Convertibles e Arbitragem Estatística, que normalmente são considerados estratégias mais quantitativas do que algumas das outras ofertas de produtos, que incluem crédito e investimentos macro globais. Além disso, tenha em mente que empresas que não sejam Hedge Funds executam estratégias de negociação quantitativas. Muitos grandes bancos fazem, através de divisões comerciais comerciais. No entanto, com a implementação da Regra Volcker. Os bancos são limitados nos tipos de atividades de investimento em que podem se envolver. Como resultado, muitas estratégias de negociação quantitativas estão em movimento e provavelmente continuarão a passar de mesas de negociação interna nos bancos para armas de gerenciamento de ativos dos bancos. (NOTA: Todas as informações são tiradas dos sites da empresa, a menos que seja indicado de outra forma.) Fundada: 1988 Baseado: Empregados da Cidade de Nova YorkSize: 1,100 Aproximadamente 26 bilhões em capital de investimento (a partir de 1 de março de 2017) Descrição: A empresa tem presença significativa em muitos Dos mercados de capitais do mundo, investindo em uma ampla gama de empresas e instrumentos financeiros tanto nas principais nações industrializadas quanto em vários mercados emergentes. As suas atividades vão desde a implantação de estratégias de investimento baseadas em modelos matemáticos ou conhecimentos humanos até a aquisição de empresas existentes e o financiamento ou desenvolvimento de novas. Estratégias: as estratégias quantitativas do firm8217s são, na sua maioria, baseadas em: o uso de técnicas matemáticas para identificar oportunidades de lucro decorrentes de anomalias sutis que afetam os preços de vários títulos a aplicação de modelos proprietários projetados para medir e controlar várias formas de risco o uso de Técnicas quantitativas para minimizar os custos de transação associados à compra e venda de títulos e à utilização de tecnologia de otimização de propriedade para a construção de carteiras de investimento de evolução dinâmica, com base nessas oportunidades de lucro, fatores de risco e custos de transação. No decorrer da identificação de oportunidades de lucro, o grupo D. E. Shaw analisa uma enorme quantidade de dados associados a dezenas de milhares de instrumentos financeiros, juntamente com vários fatores não associados a nenhum desses instrumentos. Os dados são obtidos de vários países em todo o mundo e abrange uma ampla gama de classes de ativos. Quando este processo analítico produz um novo modelo, a empresa acredita ser de valor preditivo, torna-se elegível para implantação dentro de uma ou mais estratégias de negociação, em alguns casos, juntamente com uma dúzia ou mais outros modelos que envolvem alguns dos mesmos instrumentos financeiros, mas que surgem De diferentes anomalias de mercado. A tecnologia de otimização de propriedade da firm8217 foi projetada com o objetivo de maximizar o retorno esperado, ao mesmo tempo que controla o risco agregado associado a um portfólio que, em alguns casos, pode incluir posições simultâneas em vários milhares de títulos. Ao invés de considerar cada transação de forma isolada, o software de otimização de portfólio do firm8217s é projetado para explicar inter-relações complexas entre um grande conjunto de instrumentos financeiros que podem variar em várias classes de ativos diferentes. Em muitos casos, os algoritmos de otimização do firm8217s são capazes de aumentar os retornos ajustados ao risco não só através da diversificação convencional, mas também estabelecendo exposições compensadoras a vários fatores de risco no nível da carteira. As carteiras são muitas vezes re-optimizadas de forma mais ou menos contínua, com um fluxo constante de transações executadas para tirar proveito de novas oportunidades de lucro potencial emergentes e gerenciar várias formas de risco variável dinamicamente. As decisões de negociação sensíveis ao tempo são muitas vezes feitas de forma muito rápida usando dados em tempo real obtidos de várias fontes em todo o mercado financeiro mundial. A empresa comercializa quase 24 horas, e normalmente executa dezenas de milhares de transações por dia. Fundada: 1975 Baseado: Newark, NJ EmpregadosSize: 36 profissionais de investimento (mais pessoal de escritório adicional) aproximadamente 83 bilhões em ativos sob gestão (AUM) a partir de 1º de março de 2017 Descrição: Vemos potencial de investimento em pequenos e generalizados anúncios de valores mobiliários. As estratégias ativas podem desempenhar um papel fundamental no cumprimento dos objetivos de investimento. Os preços dos ativos ocasionalmente se desviam dos valores implícitos pelos fundamentos subjacentes, e a gestão ativa pode melhorar os retornos ao posicionar um portfólio para lucrar com um eventual retorno aos fundamentos. Esses desvios em relação aos valores justos criam oportunidades que nossos processos são projetados para identificar e explorar. Como estes são padrões que persistem ao longo do tempo, em vez de tendências fugazes, estamos confiantes de que nossos processos podem continuar a superar a longo prazo. Nossa abordagem de baixo para cima combina os princípios da teoria de avaliação e das finanças comportamentais com a habilidade e o julgamento de nossos profissionais de investimento. Os membros da equipe com uma média de 20 anos de experiência em investimentos e trazendo perspectivas diversas, incluindo professores universitários, engenheiros, físicos e economistas, trabalharam sem problemas em uma ampla gama de condições de mercado. Nosso processo de otimização de propriedade gera carteiras diversificadas em uma grande quantidade de ações. E ao restringir riscos como o tamanho, a indústria do setor e o desvio do benchmark, enquanto concentramos vigilância nos custos de liquidez e transações, acreditamos que podemos alvejar a geração alfa de forma mais eficaz. A abordagem de investimento QMA8217s é sensível e som, mas não estática. Através da pesquisa em andamento, continuamos a encontrar formas de aprimorar a natureza adaptativa de nossos processos de investimento. Estratégias: Quantitativo Core Equity Value Equity Equity Indexing Asset Allocation Structured Equity Fundado: 2001 Baseado: Nova York (escritórios satelitais de Hong Kong, Houston e Londres) EmpregadosSize: Cerca de 300 (estimado) vários bilhões de dólares (maio de 2017) Descrição: Temos sido com sucesso Aplicando nossas estratégias de negociação de investimento disciplinadas e orientadas por processos desde 2001. Essas estratégias, que são expressas em vários mercados e classes de ativos, são baseadas em modelos estatísticos desenvolvidos usando análise matemática rigorosa e a visão da indústria do time grande e experiente de Two Sigma8217s. Desenvolver essas estratégias requer vastos recursos computacionais para identificar, quantificar e atuar com sucesso em oportunidades de mercado com sucesso, ao mesmo tempo que monitoriza de perto a exposição ao risco. A tecnologia é parte integrante das estratégias comerciais, das funções corporativas e da vida em geral na Two Sigma. Para nós, a tecnologia é um centro de lucro, não apenas um item de custo, e continua a ser uma força motriz por trás da estrutura da nossa empresa. Todos os dias, trabalhamos em pequenas equipes para desenvolver e aprimorar ferramentas analíticas e de medição para os mercados financeiros, e incentivamos a colaboração de uma estrutura que parece rara no campo financeiro. Na verdade, muitos observaram que nos parecemos e sentimos muito como uma empresa de software. Fundada: 1982 Baseado: Long Island, Nova York, Londres EmpregadosSize: 27515 bilhões Descrição: A Renaissance Technologies LLC é uma empresa de gerenciamento de investimentos dedicada a produzir retornos superiores para seus clientes e funcionários aderindo a métodos matemáticos e estatísticos. Fundada: na Based: Cambridge, MA EmployeesSize: 28na Descrição: AlphaSimplex é especialista em estratégias de investimento de retorno absoluto que são implementadas principalmente com futuros e contratos a prazo. Usando técnicas quantitativas de ponta, nossa abordagem única para investir fornece a adaptabilidade e a tomada de decisões contextuais geralmente associadas a gerentes fundamentais, mas dentro de uma estrutura puramente quantitativa, controlada por risco. Cada uma das estratégias de investimento das empresas baseia-se numa abordagem multi-modelo para o gerenciamento de portfólio que busca gerar alfa com maior consistência e que facilite a adição regular de modelos recém-desenvolvidos. Estratégias: a macro global quantitativa é uma estratégia de macro global quantitativa multi-modelo que depende de um conjunto diversificado de fatores em vários mercados diferentes. Os modelos de componentes que compõem o produto foram desenvolvidos ao longo de vários anos e um conjunto diversificado de ambientes de mercado. Para qualquer ambiente de mercado determinado, existem pelo menos um ou dois modelos de componentes projetados para gerar alfa para esse ambiente específico. O gerente usa técnicas estatísticas avançadas para dinamicamente o peso dos modelos de componentes para efetivamente explorar as condições atuais do mercado. Global Tactical Asset Allocation é uma estratégia de superposição extremamente eficiente de capital ou 8220portable alpha8221 cujo objetivo é adicionar um incremental de 1 ou 2 pontos percentuais de retorno a um portfólio existente sem aumentar a volatilidade das carteiras existentes em mais de 1 ou 2 pontos percentuais por ano. A estratégia também pode ser gerenciada em níveis de risco mais altos para gerar maiores retornos. LASER e ALTERNATIVAS GLOBAIS usam futuros e antecipações para replicar exposições a um conjunto diversificado de premissas de risco líquidas mais comuns que geram retornos de fundos de hedge. Esta estratégia oferece benefícios de diversificação semelhantes como um fundo de hedge funds e é adequada para grandes investidores institucionais que, de outra forma, não podem encontrar capacidade adequada entre os gestores de fundos de hedge, como um buffer de liquidez com uma carteira menos líquida e para investidores menores que De outra forma, não teria acesso aos benefícios de diversificação dos hedge funds devido aos requisitos de investimento mínimo. Fundada: 2005 Baseado: Londres (Greenwich, CT e Tóquio) EmpregadosSize: abaixo de 509B (2017) Descrição: A Capula Investment Management LLP é uma empresa especializada em renda fixa global. A empresa gerencia estratégias de negociação de renda fixa em retorno absoluto e produtos de renda fixa aprimorados, juntamente com um produto de hedge de risco de cauda. A Capula Investment Management LLP concentra-se no desenvolvimento de estratégias inovadoras de investimento que apresentam baixa correlação com os mercados tradicionais de capital próprio e renda fixa. O que diferencia a Capula é o foco macro, a forte disciplina comercial e a orientação de curto prazo ao invés de um estilo de investimento de médio prazo. A compreensão das empresas dos riscos de liquidez e dos riscos da cauda ajudou a prosperar em todas as etapas do ciclo de investimento, incluindo períodos de ruptura extrema do mercado. O Fundo Capula GRV está focado em taxas de juros e negociação macro. O fundo envolve estratégias de valor relativo e de convergência que procuram explorar anomalias de preços nos títulos do governo, swap de taxas de juros e principais mercados de derivativos negociados em bolsa e emprega uma sobreposição de macro defensiva. Os temas de investimento são principalmente impulsionados pela geração alfa e destinam-se a permanecer neutros para movimentos direcionais nos principais mercados de capitais. O Capula Tail Risk Fund investe em uma gama de instrumentos principalmente nos mercados do G7. Destina rendimentos superiores em tempos de liquidez e crises sistêmicas, minimizando a desvantagem durante as condições normais de mercado. Ambos os fundos são ativamente gerenciados no estilo de negociação proprietário. Fundada: 1998 Baseado: Greenwich, CT EmployeesSize: 19044B (fim de 2017) Descrição: A AQR Capital Management é uma empresa de gerenciamento de investimentos que emprega um processo disciplinado multi-ativos de pesquisa global. Os produtos de investimento da AQR são fornecidos através de um conjunto limitado de veículos de investimento coletivo e contas separadas que utilizam todo ou um subconjunto das estratégias de investimento da AQR8217s. Esses produtos de investimento abrangem os hedge funds agressivos de alta volatilidade neutra do mercado, aos produtos tradicionais de baixa volatilidade com base em benchmarks. As decisões de investimento são feitas usando uma série de modelos globais de alocação de ativos, arbitragem e seleção de segurança, e implementadas usando sistemas de negociação e gerenciamento de riscos. AQR acredita que um processo sistemático e disciplinado é essencial para alcançar o sucesso a longo prazo no investimento e na gestão de riscos. Além disso, os modelos devem basear-se em princípios econômicos sólidos, não apenas construídos para se adequarem ao passado, e devem conter tanto senso quanto eles fazem poder de fogo estatístico. Fundada: 1989 Baseado: Boston, MA EmployeesSize: 50-20022.3B (final de 2017) Descrição: A PanAgora é uma instituição financeira de gerenciamento de investimentos com base em quantia que utiliza estratégias de seleção de ações de baixo para cima, bem como, multi-alfa de cima para baixo Macro estratégias. Buscamos fornecer soluções de investimento usando técnicas quantitativas sofisticadas que incorporem informações fundamentais e grandes quantidades de informações de mercado. Embora as estratégias de investimento da PanAgoras sejam de natureza altamente sistemática, os processos implantados nessas estratégias são criados e supervisionados por talentosos profissionais com experiência de investimento significativa e diversificada. A pesquisa inovadora desempenha um papel central na nossa filosofia e processo de investimento e é um componente essencial da capacidade de nossas empresas oferecer soluções de investimento atraentes. As equipes de investimento são organizadas em um grupo de estratégias de ações e um grupo de Estratégias de ativos múltiplos. A maioria dos membros da equipe de investimento está envolvida em pesquisas originais usando intuição fundamental, inteligência de mercado, finanças modernas e métodos científicos. As estratégias de investimento da PanAgoras baseiam-se nestes princípios orientadores: os mercados de capitais não são perfeitamente eficientes e, portanto, apresentam atraentes oportunidades de investimento para investidores disciplinados. Pesquisas inovadoras que combinam criatividade com a teoria financeira moderna e técnicas estatísticas (arte e ciência) são a base de um processo de investimento bem-sucedido. Uma abordagem sistemática ao investimento que combina pensamento intuitivo e fundamental com técnicas quantitativas provavelmente gerará retornos persistentes e atraentes ajustados ao risco. A atenção ao risco e a implementação eficiente podem preservar e, muitas vezes, melhorar os resultados de desempenho. Objetivos claramente definidos, transparência e acesso a profissionais talentosos de investimentos ajudam a alcançar a satisfação do cliente. Fundada: 1987 Baseado: Boston (Singapura e Londres) EmployeesSize: 200-50048B (33112) Descrição: A Acadian possui um processo de investimento rigoroso e estruturado. Nós quantificamos a maioria dos aspectos do nosso processo de investimento, incluindo o excesso de retorno, acreditamos que cada segurança em nosso universo de investimentos irá gerar em um determinado horizonte e o risco que esperamos que um determinado portfólio experimente em relação ao seu benchmark. O objetivo desta nota é explicar por que acreditamos que uma abordagem quantitativa faz sentido e quais as vantagens e desvantagens que essa abordagem tem em relação a abordagens mais tradicionais. Acreditamos que as técnicas quantitativas são ferramentas. São formas de aplicar abordagens tradicionais para tomar decisões de investimento de forma disciplinada e sistemática. Assim, nossa abordagem de investimento não está em desacordo com uma abordagem tradicional. Usamos as mesmas ferramentas que muitos gerentes de portfólio tradicionais usam, mas tentamos aplicá-los de forma muito sistemática e disciplinada, evitando emoções e derrapagens na implementação. A Acadian é especializada em estratégias ativas de equidade global e internacional, empregando modelos analíticos sofisticados para a seleção ativa de ações, bem como avaliação de grupo de pares (país, região e indústria). Também oferecemos estratégias de renda fixa nos mercados emergentes. Nosso banco de dados proprietário cobre mais de 40.000 títulos em mais de 60 mercados em todo o mundo. Os recursos extensivos de pesquisa do Acadian8217s são usados para desenvolver estratégias de gerenciamento de investimentos personalizadas para nossos clientes.
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